เลเวอเรจและเงินทุนที่ต้องมี

บัญชีเลเวอเรจ, บริการจากโบรกเกอร์ทั่วโลก, และระบบการเทรดที่สัญญาว่าจะได้ผลกำไรสูงล้วนเป็นกลยุทธ์ในการขายการเทรดฟอเร็กซ์แก่สาธารณะ สิ่งที่สำคัญคือเงินทุนที่นักเทรดมีอยู่จะส่งผลอย่างมากต่อความสามารถในการเทรด ในความเป็นจริงข้อได้เปรียบเล็กน้อยที่เงินทุนสามารถนำเสนออาจสร้างผลตอบแทนที่มหาศาล เพราะการตั้งตำแหน่งที่ใหญ่กว่าและการทำการเทรดหลายครั้งทำให้เงินทุนสามารถสร้างผลกำไรได้มากขึ้น ในสภาวะตลาดที่เอื้ออำนวย ความสามารถของนักเทรดในการตั้งตำแหน่งและการดำเนินการเทรดจะแยกให้ออกจากกันระหว่างนักเทรดมืออาชีพและมือใหม่ที่ขาดประสบการณ์ สำหรับความสามารถนี้ เงินทุนที่เพียงพอเป็นตัวสนับสนุน

เงินทุนที่เพียงพอในการเทรด

แล้วเงินทุนเท่าไรจึงจะเพียงพอ? คุณต้องกำหนดเป้าหมายการเทรดของคุณให้ชัดเจนก่อน และเป้าหมายนี้จะต้องเป็นไปตามความเป็นจริง การคำนวณผลลัพธ์การเทรดอย่างไรให้เหมาะสม? นักเทรดทุกคนต่างหวังว่าจะสามารถเปลี่ยนเงินทุนเล็กน้อยให้กลายเป็นมหาเศรษฐี แต่สิ่งนี้แทบจะเป็นไปไม่ได้ ผลกำไรต้องค่อยๆ สะสม และนักเทรดด้วยเงินทุนน้อยจำนวนมากมักจะไม่敢ที่จะลองใช้เลเวอเรจสูงหรือการลงทุนเพิ่มเติม นอกจากนี้ แม้แต่นักบริหารเงินมืออาชีพ ผลกำไรประจำปีของพวกเขามักจะต่ำกว่า 10%-15% แต่จะมีนักเทรดที่มีเงินทุนน้อยที่จินตนาการว่าจะสามารถเพิ่มเงินทุนให้เป็นสองเท่าในระยะเวลาเพียงหนึ่งปี ซึ่งมันไม่สมจริง

ค่าใช้จ่ายในการเทรด

ในความเป็นจริง หากตัดค่าธรรมเนียมการเทรด, ค่าคอมมิชชั่น หรือสเปรดอออกไปแล้ว นักเทรดต้องมีทักษะสูงมากเพื่อให้สามารถบรรลุจุดคุ้มทุนได้ นำตัวอย่างสัญญา E-mini ของ S&P 500 สมมติว่าค่าธรรมเนียมการเทรดแบบสองทางสำหรับหนึ่งสัญญาคือ 5 ดอลลาร์ และนักเทรดทำการซื้อขายสองทาง 10 ครั้งต่อวัน โดยมีวันทำการ 21 วันในหนึ่งเดือน ค่าคอมมิชชั่นที่นักเทรดต้องจ่ายในหนึ่งเดือนคือ 1,050 ดอลลาร์ ซึ่งยังไม่รวมดอกเบี้ย แผนภูมิ และค่าใช้จ่ายอื่นๆ หากบัญชีของนักเทรดมีเงิน 50,000 ดอลลาร์ ค่าใช้จ่ายเป็นค่าคอมมิชชั่นในหนึ่งเดือนจะทำให้เงินทุนลดลงไป 2%

การลดการขาดทุน

ลองสมมุติว่าครึ่งหนึ่งของการเทรดทั้งหมดพบปัญหาความล่าช้าในการดำเนินการ (Slippage) การขาดทุนในการเทรดหนึ่งครั้งคือ 12.5 ดอลลาร์ หมายความว่าการเทรด 105 ครั้งจะทำให้นักเทรดขาดทุนไป 1,312.5 ดอลลาร์ ดังนั้นเจ้าของบัญชีตอนนี้จะขาดทุนไปแล้ว 2,362.5 ดอลลาร์ซึ่งใกล้เคียงกับ 5% ของเงินทุน แสดงว่าก่อนที่จะมีกำไร นักเทรดต้องหาวิธีฟื้นฟูเงินทุนที่เสียไปส่วนนี้ ถ้ามองในแง่ของค่าใช้จ่าย การมีกำไรก็ถือว่าน่าชื่นชมแล้ว หากเงินทุนเป็นประโยชน์ ค่าธรรมเนียมเหล่านี้ก็จะมีผลตอบแทนมากขึ้น สมมติว่านักเทรดทำกำไรจากการลงทุนในแต่ละครั้งได้ 1 จุด กำไรจากการลงทุน 210 ครั้งจะอยู่ที่ 2,625 ดอลลาร์ เมื่อหักค่าคอมมิชชั่น 1,050 ดอลลาร์ ผลกำไรสุดท้ายจะอยู่ที่ 1,575 ดอลลาร์ หรือประมาณ 3% ของเงินทุน

ความเป็นจริงของการเทรด

ด้วยการคำนวณนี้ หากนักเทรดทำกำไรจากการลงทุนในแต่ละครั้งได้ 1 จุด ก็จะสามารถครอบคลุมค่าคอมมิชชั่นที่เสียไปและการขาดทุนที่เกิดจากการล่าช้าในการดำเนินการ ยังสามารถมีกำไรเหลืออยู่ได้ แต่อย่างไรก็ตาม การทำกำไร 1 จุดในการเทรดนั้นสำหรับนักเทรดใหม่ ๆ จะถือว่ายากพอสมควร เพราะพวกเขามักจะตั้งความคาดหวังสูงและสุดท้ายกลับไม่ได้อะไรเลย คุณมีเงินทุนพอหรือเปล่าในการทำกำไร? การทำกำไร 1 จุดในแต่ละครั้งนั้นดูเหมือนจะง่าย แต่จากอัตราการขาดทุนที่สูงของนักเทรด ความจริงกลับไม่เป็นเช่นนั้น ถ้าไม่เช่นนั้น นักเทรดก็เพียงแค่เพิ่มจำนวนการเทรด 5 สัญญาใหม่ต่อเดือน ก็คงจะมีกำไร 15% เป็นธรรมดา แต่อาจบอบช้ำจากข้อดีของบัญชีขนาดเล็กที่ต้องรับค่าคอมมิชชั่นและค่าใช้จ่ายที่หลากหลาย

ความเสี่ยงในการเทรด

ความเสี่ยงที่เกิดขึ้นในบัญชีขนาดใหญ่จะน้อยลง บัญชีใหญ่จะมีประโยชน์อีกประการหนึ่งคือสามารถตั้งตำแหน่งใหญ่กว่า ซึ่งจะช่วยเพิ่มกำไรได้ บัญชีเล็กไม่สามารถทำการเทรดที่ใหญ่ได้เนื่องจากความเสี่ยงอันสูงของตำแหน่งใหญ่ที่อาจทำให้บัญชีเล็กต้องเพิ่มเงินมัดจำ นอกจากนี้ยังไม่มีข้อบังคับใดที่กำหนดว่านักเทรดสามารถทำการเทรดได้กี่รอบ ทุกคนจะต้องพิจารณาความสามารถในการทำกำไรเฉลี่ยและตัดสินใจว่าจะต้องเทรดกี่ครั้งเพื่อบรรลุเป้าหมายกำไร นักเทรดยังต้องพิจารณาถึงความเสี่ยงที่พวกเขาสามารถรับได้อย่างละเอียด

การใช้เลเวอเรจ

การใช้เลเวอเรจสามารถนำไปสู่ผลกำไรสูง แต่ก็ยังมาพร้อมกับความเสี่ยงที่สูงเช่นกัน หากนักเทรดไม่สามารถจัดการบัญชีของตัวเองได้อย่างถูกต้อง เลเวอเรจก็จะไม่ได้ประโยชน์ใด ๆ เลเวอเรจช่วยให้นักเทรดสามารถตั้งตำแหน่งใหญ่ได้ด้วยเงินทุนน้อย อัตราความเสี่ยงของนักเทรดในแต่ละครั้งไม่ควรเกิน 1% ของเงินทุน ตามหลักการนี้เลเวอเรจก็จะนำมาซึ่งผลกำไรได้ แต่หลาย ๆ คนมักจะใช้เลเวอเรจเกินกว่าไป แม้ว่าจะเป็นเงินทุนไม่มากก็ตาม ปรากฏการณ์นี้เกิดขึ้นในตลาดฟอเร็กซ์เป็นอย่างมาก

สรุป

นักเทรดมักมองข้ามผลตอบแทนจากการสะสมกำไรเล็กๆ น้อยๆ การทำกำไรเพียงไม่กี่จุดในการเทรดฟอเร็กซ์สะสมกันไว้ก็ถือว่าน่าทึ่งมาก หลายๆ คนที่มีเงินทุนน้อยมักจะเจอบัญชีในการเทรดที่เสี่ยงสูง เลเวอเรจจึงเปิดโอกาสให้นักเทรดที่มีเงินไม่มากสามารถเข้าถึงตลาดฟอเร็กซ์ได้ แต่ต้องใช้ความระมัดระวังในการใช้เลเวอเรจ และจำไว้ว่าสัดส่วนการลงทุนที่ไม่เกิน 1% จึงจะช่วยเพิ่มโอกาสในการทำกำไรได้จริง การทำกำไรจากการเทรดเพื่อดำรงชีวิตนั้นเป็นไปได้ แต่เงินทุนในบัญชีจะต้องเพียงพอ มิฉะนั้นจะยากที่จะสะสมกำไรได้