กลยุทธ์การจัดการเงินทุนแบบเพิ่มทุน

วันนี้ฉันขอแนะนำกลยุทธ์การจัดการเงินทุนที่เกี่ยวข้องกับการเพิ่มทุน—อาจจะเรียกว่า "กลยุทธ์การจัดการเงินทุนที่มีชีวิต" ก็เหมาะสมกว่า เพราะเนื้อหาที่มันเกี่ยวข้องไม่ได้มีแค่การเพิ่มทุนเพียงอย่างเดียว สมมติว่า ณ ตอนนี้เรามีบัญชี 100,000 บาทในสถานะว่างเปล่า เป้าหมายของเราคือทำให้มันเกิน 200,000 บาท (การลงทุนไปถึงสองเท่า) เริ่มแรกให้แบ่งเงินในบัญชีนี้ออกเป็น 5 ส่วน แต่ละส่วนเรียกว่าหน่วยการค้า หมายถึงว่าในแต่ละหน่วยเราจะลงทุน 20,000 บาท จากนั้นเราจะทำการดำเนินการจาก 100,000 บาท ไปยัง 200,000 บาท โดยทำตามขั้นตอน 7 ขั้นตอน

ในแต่ละขั้นตอน จำนวนการหยุดขาดทุนจะเท่ากับ 10% ของจำนวนเงินลงทุนรวมในขั้นตอนนั้น หากเกินกว่า 10% จะหยุดขาดทุนโดยไม่มีเงื่อนไข ใน 10% นี้จะรวมถึงค่าใช้จ่ายในการเทรดหรือไม่นั้นขึ้นอยู่กับความชอบส่วนบุคคล ของฉันแนะนำให้รวมเข้าไป ใช่แล้ว ขั้นตอนที่ 1: ในขั้นตอนแรกลงทุนเพียงหน่วยการค้าเดียว—20,000 บาท ในขณะนั้นทุนรวมที่ลงทุนคือ 20,000 บาท สัดส่วนการถือครองคือ 20,000/100,000 = 20% เนื่องจากกำหนดให้หยุดขาดทุนที่ 10% ดังนั้นจำนวนหยุดขาดทุนสูงสุดคือ 2,000 บาท เมื่อขาดทุนเกิน 2,000 บาท จะหยุดขาดทุนโดยไม่มีเงื่อนไข

ขณะนั้นจำนวนการหยุดขาดทุนในสัดส่วนของสินทรัพย์รวมคือ 2,000/100,000 = 2% ระมัดระวังและทำการซื้อขายที่ 20,000 บาทนี้ให้ดี เมื่อมีกำไรถึง 20% คือ 4,000 บาทแล้วสามารถเข้าสู่ขั้นตอนถัดไป (เมื่อสิ้นสุดขั้นตอนที่ 1 สินทรัพย์รวมจะกลายเป็น 104,000 บาท รับผลกำไร 4% เมื่อเปรียบเทียบกับสินทรัพย์รวมเริ่มต้น) หากขั้นตอนนี้ไม่ราบรื่นและสุดท้ายหยุดขาดทุน ก็ยังมีเงินเหลือมากกว่า 90,000 บาทเป็นหลักประกัน สามารถใช้หน่วยการค้าใหม่กลับเข้ามาอีกครั้ง

ขั้นตอนที่ 2: ถ้าขั้นตอนที่ 1 มีกำไรแล้วเราก็เริ่มเพิ่มทุน คุณจะลงทุนหน่วยการค้าใหม่ ซึ่งรวมแล้วทุนที่ใช้สำหรับการซื้อขายคือ 40,000 บาท สัดส่วนการถือครองคือ 40,000/104,000 = 38.46% จำนวนหยุดขาดทุนสูงสุดอยู่ที่ 4,000 บาท ซึ่งเป็นสัดส่วนของสินทรัพย์รวมอยู่ที่ 4,000/104,000 = 3.85% ถ้าขาดทุนเกินกว่านี้ก็ยังคงต้องหยุดขาดทุนโดยไม่มีเงื่อนไข โปรดทราบว่าในขั้นตอนที่ 1 เราทำกำไรได้ 4,000 บาท เพียงเคร่งครัดในการหยุดขาดทุนแล้วทุนเดิมจะไม่สูญเสีย เมื่อเป็นเช่นนี้ถ้าการดำเนินการนี้ทำกำไรที่ 20% ก็คือ 40,000×20% = 8,000 บาท เราสามารถเข้าสู่ขั้นตอนที่ 3 (เมื่อสิ้นสุดขั้นตอนที่ 2 สินทรัพย์รวมจะกลายเป็น 112,000 บาท รับผลกำไร 12%)

ในที่นี้ต้องเน้นว่า หากในขั้นตอนที่ 2 เกิดการหยุดขาดทุน สินทรัพย์รวมกลับมาอยู่ต่ำกว่า 104,000 บาท ซึ่งเป็นช่วงสิ้นสุดของขั้นตอนที่ 1 จำเป็นต้องกลับไปที่ขั้นตอนที่ 1 แค่ลงทุนหน่วยการค้าเดียว จนกว่าสินทรัพย์รวมจะกลับมาเกิน 104,000 บาทอีกครั้ง และสามารถทำขั้นตอนที่ 2 ใหม่อีกครั้งได้ ขั้นตอนที่ 3: หากขั้นตอนที่ 2 ราบรื่น เราจะเพิ่มทุนเพิ่มอีก โดยการลงทุนเพิ่มอีกหน่วยการค้า ทุนรวมสำหรับลงทุนจะอยู่ที่ 60,000 บาท สัดส่วนการถือครองคือ 60,000/112,000 = 53.57% จำนวนหยุดขาดทุนสูงสุดคือ 6,000 บาท เป็นสัดส่วนของสินทรัพย์รวมในเปอร่เซ็นต์เป็น 6,000/112,000 = 5.36% โปรดทราบว่าในขั้นตอนที่ 2 เราได้รับกำไร 8,000 บาท และเมื่อสิ้นสุดสองขั้นตอนแรกรวมแล้วกำไรรวมคือ 12,000 บาท เพียงเคร่งครัดที่จะหยุดขาดทุน ก็จะไม่ส่งผลให้ทุนเดิมเกิดความเสี่ยง เมื่ออีกครั้งดำเนินการนี้และมีกำไรที่ 20% คือ 60,000×20% = 12,000 บาท สามารถเข้าสู่ขั้นตอนที่ 4 ได้ (เมื่อสิ้นสุดขั้นตอนที่ 3 สินทรัพย์รวมจะกลายเป็น 124,000 บาท รับผลกำไร 24%)

เช่นเดียวกับขั้นตอนที่ 2 หากการดำเนินการในขั้นตอนที่ 3 เกิดขาดทุน ถ้าสินทรัพย์รวมลดลงมาอยู่ที่ระหว่าง 104,000 - 112,000 บาท ก็จะกลับไปขั้นตอนที่ 2 ลดเงินลงทุนให้เป็นสองหน่วยการค้า หากหยุดขาดทุนไม่แน่วแน่หรือมีสถานการณ์ที่ไม่คาดคิด อาจขาดทุนหนักจนมีสินทรัพย์ต่ำกว่า 104,000 บาท จะต้องกลับไปที่ขั้นตอนที่ 1 เริ่มต้นใหม่ (วิธีการจัดการกับการขาดทุนในช่วง 4-7 จะคล้ายกัน ไม่ต้องกล่าวซ้ำ)

ขั้นตอนที่ 4: ลงทุน 4 หน่วย รวม 80,000 บาท สัดส่วนการถือครอง 80,000/124,000 = 64.52% จำนวนหยุดขาดทุน 8,000 บาท เป็นสัดส่วนของสินทรัพย์ 8,000/124,000 = 6.45% หลังจากมีกำไรที่ 20% = 16,000 บาท สามารถเข้าสู่ขั้นตอนที่ 5 (เมื่อสิ้นสุดขั้นตอนที่ 4 สินทรัพย์รวม 140,000 บาท รับผลกำไร 40%)

ขั้นตอนที่ 5: ลงทุน 5 หน่วย รวม 100,000 บาท สัดส่วนการถือครอง 100,000/140,000 = 71.43% จำนวนหยุดขาดทุน 10,000 บาท เป็นสัดส่วนของสินทรัพย์ 10,000/140,000 = 7.14% สามารถเข้าสู่ขั้นตอนที่ 6 หลังจากทำกำไร 20% = 20,000 บาท (เมื่อสิ้นสุดขั้นตอนที่ 5 สินทรัพย์รวม 160,000 บาท รับผลกำไร 60%)

ขั้นตอนที่ 6: ลงทุน 6 หน่วย รวม 120,000 บาท สัดส่วนการถือครอง 120,000/160,000 = 75% จำนวนหยุดขาดทุน 12,000 บาท เป็นสัดส่วนของสินทรัพย์ 12,000/160,000 = 7.5% สามารถเข้าสู่ขั้นตอนที่ 7 ได้หลังจากทำกำไรที่ 20% = 24,000 บาท (เมื่อสิ้นสุดขั้นตอนที่ 6 สินทรัพย์รวม 184,000 บาท รับผลกำไร 84%)

ขั้นตอนที่ 7: ลงทุน 7 หน่วย รวม 140,000 บาท สัดส่วนการถือครอง 140,000/184,000 = 76.09% จำนวนหยุดขาดทุน 14,000 บาท เป็นสัดส่วนของสินทรัพย์ 14,000/184,000 = 7.61% เมื่อมีกำไร 20% = 28,000 บาท เมื่อตรงนี้สินทรัพย์รวมของเราจะเพิ่มเป็น 212,000 บาท ในขณะนี้รับผลกำไรถึง 112% ทำให้เงินทุนเพิ่มเป็นสองเท่า

หมายเหตุ: สำหรับแนวคิดของหน่วยการค้าที่บางคนอาจจะมีความเข้าใจผิดต้องอธิบายเพิ่มเติม เช่น ในขั้นตอนที่ 3 ลงทุนทั้งหมดใน 3 หน่วยนี้ไม่ได้หมายความว่าจะต้องทำการซื้อขายในสินทรัพย์สามประเภทต่าง ๆ แต่เพียงแค่หมายความว่าคุณสามารถลงทุนปริมาณเงิน 60,000 บาทในหน่วยการค้านั้นได้ ในเรื่องนี้ 60,000 บาทที่คุณลงทุนในกลุ่มอันหนึ่ง อันสาม กลุ่มมากกว่านี้เป็นเรื่องของความชอบส่วนบุคคล ในกลยุทธ์นี้ได้พิจารณาความเสี่ยงที่แท้จริงของตลาดในการซื้อขาย ความท้าทายที่เราจะดูแล คือทุกครั้งที่เพิ่มทุนาจะอยู่บนพื้นฐานของการมีผลกำไรที่สามารถดูดซับความเสี่ยงการขาดทุนได้อย่างเพียงพอ ความก้าวหน้าของขั้นตอนเริ่มต้นไม่ใช่การดำเนินการทุกรายการพร้อมกัน แต่จะค่อยๆ เพิ่มขึ้นจาก 20% ไปจนถึง 76.09% และความเสี่ยงการหยุดขาดทุนที่อาจเกิดขึ้นในหน่วยการค้าสัดส่วน 76.09% จะมีเพียง 7.61% ของสินทรัพย์รวม

ที่น่าสนใจคือถ้าดำเนินการต่อไป ขั้นตอนที่ 8 สัดส่วนการถือครองจะลดลงจาก 76.09% ไปเป็น 75.47% สัดส่วนหยุดขาดทุนจะลดลงจาก 7.61% ไปเป็น 7.55% และหลังจากนั้นในแต่ละขั้นตอนจะค่อยๆ ลดลง ขณะที่มากกว่านั้นเลขกำไรสุทธิจะถึง 220% ที่ถูกดำเนินการในขั้นตอนที่ 10 สัดส่วนการถือครองลดลงเป็น 71.43% สัดส่วนหยุดขาดทุนลดลง到 7.14%

ผ่านการทดสอบความแตกต่างนี้สองปัจจัย (สัดส่วนการถือครอง、สัดส่วนหยุดขาดทุนในสัดส่วนของสินทรัพย์รวมออกมาพบสูงสุดส่วนใหญ่จะเกิดขึ้นในขั้นตอนสุดท้ายที่ก้าวไปสู่จุดเปลี่ยนนี้ (ที่นี่คือขั้นตอนที่ 7) ภายหลังจากที่ทุนทำการเพิ่มขึ้นเป็นสองเท่า สัดส่วนการถือครอง และสัดส่วนหยุดขาดทุนนี้จะค่อยๆ ลดลง (ที่นี่คือทางด้านขั้นตอนที่ 8) ความถี่นี้อาจหมายความได้ว่าเมื่อการลงทุนไปถึงสองเท่าแล้ว ควรจะถือที่ตำแหน่งที่ลดน้อยลง คล้ายกับการต่อสู้กับความเสี่ยงที่ลดน้อยลงเพื่อไม่ให้การบริหารความเสี่ยงไม่ให้ความสบายใจเกิดขึ้นได้

แต่กลยุทธ์นี้มีข้อเสียอย่างแรกคือ เนื่องจากทุนเริ่มต้นที่ลงทุนต่ำ (ขั้นตอนที่ 1 ลงทุนเพียง 20% ของสินทรัพย์รวม) จึงทำให้ความเร็วในการเพิ่มเงินทุนค่อนข้างช้า ในเวลาที่การสะสมทุนเพียงอย่างเดียวจะใช้เวลานาน ข้อสองคือเมื่อสินทรัพย์รวมเพิ่มขึ้นถึงจำนวนหนึ่ง แทนที่จะทำการเพิ่มทุนแต่ละหน่วยการค้า 20,000 บาทจะทำให้ใช้เงินทุนได้ไม่เต็มที่ ดังนั้นเมื่อบัญชีรวมถึงมีจำนวนเงินที่สูงพอสมควร ควรแบ่งหน่วยการค้าหรือปรับเงินทุนแต่ละหน่วย

ความจริงคือในการเริ่มต้นที่ลงเงินน้อยลงก็ต้นทุนลดลง สำหรับผู้ที่เริ่มต้นใหม่ในปีนี้จะให้บัญชีอยู่รอดเป็นระยะเวลานาน (ถ้าไม่เกิดผลกระทบที่ขั้นตอนที่ 1แล้วยังมีการขาดทุน 2,000 บาท 50 ครั้ง ทำให้บัญชีถูกลบพร้อมกัน มันจะโชคร้าย) ไกลออกไปคำถามว่าควรแบ่งบัญชีเป็นหน่วยการค้าเท่าไหร่ และส่วนแบ่งที่ควรมีเพื่อทำกำไรสำหรับการเข้าสู่ขั้นตอนถัดไป ฉันได้ทำการทดสอบการแบ่งที่หลากหลาย ถ้าต้องการปรับให้เข้ากับความง่ายในการทำกำไร รวมถึงความปลอดภัยของเงินทุนกระจายเงินทุนให้เป็น 4-5 หน่วย และแต่ละขั้นตอนกำไร 20% ดูเหมือนจะเป็นทางเลือกที่ดีที่สุด

ถ้ารายได้ในแต่ละขั้นตอนต่ำกว่า 20% (เช่น 15%) จะเข้าสู่ขั้นตอนถัดไป จะทำให้ความเสี่ยงในการหยุดขาดทุนสูงขึ้น; หากต้องรอ 20% ขึ้นไป (เช่น 30%) จะเข้าสู่ถัดไป ก็จะต้องเพิ่มความยากในการทำกำไรแต่ละขั้นตอนลงอย่างมาก; หากจำนวนกลุ่มของหน่วยจะน้อย (เช่น แค่สองหน่วย)จะทำให้ส่วนที่ใช้ถือมากขึ้นและความเสี่ยงที่ปรากฏจะเพิ่มขึ้น มีบางครั้งในขั้นตอนนั้นจะมีความจำเป็นที่จะต้องมีส่วนที่ถือมากกว่าร้อยละ 100 ทำให้สินทรัพย์รวมไม่เพียงพอต่อความต้องการ

กลยุทธ์นี้เหมาะสำหรับบัญชีที่มีจำนวนมากและบัญชีที่มีขนาดเล็ก เช่น หากคุณมีบัญชี 20,000 บาทก็สามารถแบ่งได้ 5 หน่วย คือหน่วยละ 4,000 บาท เมื่อทำการเข้าไปขั้นตอนต่อไปความโชคดี หากการทำงานทุกอย่างราบรื่นจะสามารถทำได้7 ขั้นตอนและได้ 112% ผลกำไรจาก 20,000 บาท กลายเป็น 42,400 บาท ถ้าบัญชีมีขนาดเล็กถึงเพียง 10,000 บาท ก็สามารถแบ่งเป็น 3 หรือ 4 หน่วย ใช้เกณฑ์ที่ 20% ในการปฏิบัติ แต่ตอนนี้ต้องมั่นใจว่าต้องเผชิญความเสี่ยงที่เพิ่มขึ้นเล็กน้อย; หรือแบ่งเป็นสองหน่วย ในการแบ่งนี้ต้องสร้างผลกำไร 35% หรือมากกว่านั้นในทุกขั้นตอนเพื่อเข้าสู่ขั้นตอนถัดไป และต้องเผชิญกับความเสี่ยงที่สูงมากขึ้น

บางคนอาจจะมีข้อสงสัยว่า: "แม้จะเข้าใจแต่กลยุทธ์นี้ยังดูช้าเกินไป แล้วถ้าตลาดขาขึ้นหมดโอกาสดีแล้วจะรู้สึกไม่ดี" ถ้าคุณคิดแบบนี้ไม่เป็นไร เราสามารถใช้กลยุทธ์นี้เพื่อปรับให้เข้ากับสถานการณ์ หรือขยายความในบางประการ หากเปิดเผยสถานการณ์ที่ดีในตลาด และคุณพบโอกาสในการซื้อขายที่มีความสามารถสูงแล้วในขั้นตอนที่ 1 คุณสามารถลงทุนเพิ่มขึ้น (ไม่ต้องจำกัดแค่จำนวนเงินสำหรับแต่ละหน่วย) เพียงแต่ต้องควบคุมความเสี่ยงอย่างเข้มงวด เมื่อลงทุนในขั้นตอนที่ 1 เสร็จสิ้นแล้วสามารถเริ่มการลงทุนใหม่ตามวิธีการที่สนับสนุนหน่วยการค้า

ในท้ายสุดนี้อาจเสริมข้อมูลที่เล็กน้อย: ผู้คนอาจได้เห็นหรือได้ยินเกี่ยวกับเทคนิคที่เรียกว่า "ดอกเบี้ยทบต้น" บอกง่ายๆ เมื่อคุณมีเงิน 100,000 บาท และลงทุนถ้าคุณได้ 10% ทุนรวมจะกลายเป็น 110,000 บาท แล้วนำ 11 ล้านไปลงทุนใหม่เพื่อให้ได้ 10% เป็น 121,000 บาท... ตาเดียวเห็นเหมือนกับลงทุนเพียง 10% หน่อยก็สามารถทำให้เงินโตขึ้นแล้ว! กลยุทธ์นี้แตกต่างจากที่ฉันแนะนำไว้ข้างต้น ทั้งสองทำงานในแนวทางที่ต่างกัน ถ้าคุณสนใจวิธีการดอกเบี้ยทบต้น ก็ลองศึกษาเพิ่มเติมเพื่อลงลึกถึงมันว่าอาจจะไม่ได้ง่ายขนาดนั้นในภาพรวม (การลงทุนในกองทุนและการลงทุนในผลตอบแทนก็เข้าข่ายการลงทุนในกับดอกเบี้ยทบต้นด้วย)